今日外汇交易必读：美元指数小幅反弹 市场关注美国零售销售数据
admin 2024-07-16 18:02:40
周二亚盘，美元指数小幅上涨，以美元指数衡量的美元在本周初小幅上涨，但仍处于4月份以来的低点104.00附近。美元疲软主要归因于美国经济出现通货紧缩的迹象，这增强了市场对美联储 （Fed） 9 月可能降息的信心。尽管提振了市场对降息的确定性，但美联储官员仍采取谨慎立场，强调他们的决定仍然高度依赖数据。
主要货币走势分析
美元：截止发稿，美元指数报104.29。美联储主席杰罗姆·鲍威尔（Jerome Powell）对近期通胀进展表示赞同，美联储主席鲍威尔（Jerome Powell）主导了市场关注，拉开了新一轮交易周的序幕。美联储主席鲍威尔之后，旧金山联储主席玛丽·戴利（Mary Daly）出席了一次低影响的露面，两位美联储主要政策制定者都重申了对美联储降息时机缺乏前瞻性指导，并加倍强调如何在逐次会议上做出决定。技术上，美元前景不利，包括相对强弱指数（RSI）和移动平均收敛散度（MACD）在内的每日指标远低于50关口，接近超卖门槛。此外，DXY指数处于4月以来的最低水平，失去了200日简单移动平均线（SMA）支撑位。
欧元：截止发稿，欧元/美元报1.0893。欧元/美元没有达到近期的看涨势头，在短暂跃升至1.0900上方后大幅回落，开始了新的交易周，并使价格走势沿着下降价格通道的顶端延伸。交易员正在权衡他们对美元的立场，因为美联储讲话主导了投资者的情绪，主要政策制定者周一露面。欧元交易员将等待欧洲央行（ECB）周四的最新利率电话会议。尽管周一跌至16周新高，但欧元/美元还是突破了1.0900关口的挑战，回落，使日K线陷入技术盘整的泥潭，处于粗糙的下降通道的顶端。Fiber结束了连续三天的上涨，并准备摆脱看涨立场，在过去连续12个交易日中，除了两个交易日外，其他所有交易日都拖累了买盘。
英镑：截止发稿，英镑/美元报1.2966。英镑/美元周一从看涨势头中稍作喘息，回落至1.3000附近，此前外汇市场暂停了美元抛售，重新考虑了近期的走势，并重新权衡了美联储9月降息的可能性。周三早些时候将公布最新一期的英国消费者物价指数（CPI）通胀，预计6月份整体CPI通胀将从0.3%降至0.1%。之后将是周四的英国劳动力和工资数据，周五将结束英镑在经济数据中的代表性，英国零售销售。英镑周一结束了连续三天的上涨，并在该货币对在过去连续 12 个交易日中除两个交易日外的所有交易日都收于绿色后蚀刻在一根薄薄的看跌蜡烛中。英镑/美元在 6 月下旬跌至 1.2600 的低点未能突破主要价格关口，推高看涨买盘，周一交易成功创下 12 个月新高 1.29949，然后回落并转低，略低于 1.3000 的关键价格水平。
外汇市场消息汇总
1、分析师：新西兰二季度通胀年率可能放缓至3.5%
有分析师表示，新西兰的CPI报告很可能显示，通胀在2024年第二季度进一步放缓。预计CPI季度环比上涨0.6%，与第一季度持平。通胀年率应该会从上一季度的4.0%降至3.5%，略低于新西兰联储5月3.6%的预测。第二季度的通胀数据将影响新西兰联储在8月的下一次政策会议上的想法。鉴于越来越多的证据表明经济活动正在放缓，闲置产能正在增加，如果经济出现意外下行，可能会促使政策趋向宽松。展望未来，分析师们预计，疲软的需求将比央行预期的更快地冷却物价，促使其在2024年第四季度降息。
2、高盛称美联储有“充分的理由”在7月降息 但未改变该机构9月降息预测
高盛的经济学家表示，他们认为美联储“有充分理由”在7月30日至31日的会议上降息，但没有改变他们对美联储将于9月开始降息的预测。最新的失业和通胀数据表明，美联储的货币政策规则要求联邦基金利率为4%，而当前目标区间为5.25%-5.5%，因此，高盛首席经济学家Jan Hatzius在一份报告中表示：“我们预计降息将很快开始。”
3、鲍威尔要干到届满，或为与特朗普再生摩擦埋下伏笔
鲍威尔表示，他不打算在任期届满前（2026年）离开联储主席职位。这给一些特朗普拥趸的说法泼了一盆冷水，这些人认为如果特朗普重新入主白宫，鲍威尔将很快提出辞职。如果特朗普在11月5日的大选中击败现任总统拜登，鲍威尔的这一表态有可能为他与特朗普之间再生摩擦埋下伏笔。特朗普曾试图在总统任内解雇其亲手任命并于2018年初走马上任的鲍威尔，因特朗普对后者执掌美联储第一年期间的加息举措大加挞伐。但事实是美国总统无权直接解雇该职位。鲍威尔也曾在采访中直言，总统没法炒了我。
美元周一在美联储主席鲍威尔做出发言后小幅下跌，投资者押注对前总统特朗普遭遇未遂刺杀的事件提升了其获胜机会。刺杀事件发生后，投资者认为特朗普获胜的几率增加。在线*网站PredictIt目前的赔率暗示，特朗普获胜的概率为约67%，上周五为约60%，拜登获胜的概率为约27%。作为“特朗普交易”资产的一部分，即在特朗普出任总统，采取鹰派贸易政策并放松对某些行业监管的情况下，可能会有良好表现的资产，美元倾向于上涨。
机构观点汇总
1、高盛：欧央行本次不降息，但下次会降
我们预计欧央行将在7月按兵不动，其强调对数据依赖的表态表明，本周会议不太可能带来重大消息。也就是说，我们将关注欧央行有关经济活动、通胀和政策前景的最新表态。尽管在6月欧央行经济预测中，增长指标逊于预期，但有关通胀的方面的预测十分坚定。我们预计欧央行判断该数据大致确认了中期前景，以反映其4月会议上的措辞。此外，欧央行将重申其“数据依赖和逐次会议的方式”，而不预先承诺特定的利率路径。虽然我们预计夏季通胀的进一步进展有限，但我们认为欧央行可能会在9月再次降息。
2、凯投宏观：欧元区工业前景依然疲弱
凯投宏观经济学家Lily Millard表示，欧元区工业生产的前景仍然不乐观。欧元区整体产出较上月下降0.6%，但不包括波动明显的爱尔兰，产出下降1.3%。尽管欧元区经济今年出现了转机，但这在很大程度上是由服务业回暖推动的，而制造业则在苦苦挣扎。事实上，自2023年初以来，德国和意大利的产量一直非常疲弱。与此同时，来自采购制造商的调查数据仍处于收缩区间。
3、德商银行：欧洲央行周四料按兵不动，为9月降息打开大门
德商银行表示，欧洲央行周四出人意料的可能性似乎确实非常有限。拉加德可能会通过暗示数据与欧洲央行的预测相符，从而可能为9月下调存款利率和主要再融资利率打开大门，即使她重申了依赖数据的方法。虽然承诺不太可能像6月决定之前那样明确，但市场应该能明白这一信息。
（亚汇网编辑：小七）
主要货币走势分析
美元：截止发稿，美元指数报104.29。美联储主席杰罗姆·鲍威尔（Jerome Powell）对近期通胀进展表示赞同，美联储主席鲍威尔（Jerome Powell）主导了市场关注，拉开了新一轮交易周的序幕。美联储主席鲍威尔之后，旧金山联储主席玛丽·戴利（Mary Daly）出席了一次低影响的露面，两位美联储主要政策制定者都重申了对美联储降息时机缺乏前瞻性指导，并加倍强调如何在逐次会议上做出决定。技术上，美元前景不利，包括相对强弱指数（RSI）和移动平均收敛散度（MACD）在内的每日指标远低于50关口，接近超卖门槛。此外，DXY指数处于4月以来的最低水平，失去了200日简单移动平均线（SMA）支撑位。
欧元：截止发稿，欧元/美元报1.0893。欧元/美元没有达到近期的看涨势头，在短暂跃升至1.0900上方后大幅回落，开始了新的交易周，并使价格走势沿着下降价格通道的顶端延伸。交易员正在权衡他们对美元的立场，因为美联储讲话主导了投资者的情绪，主要政策制定者周一露面。欧元交易员将等待欧洲央行（ECB）周四的最新利率电话会议。尽管周一跌至16周新高，但欧元/美元还是突破了1.0900关口的挑战，回落，使日K线陷入技术盘整的泥潭，处于粗糙的下降通道的顶端。Fiber结束了连续三天的上涨，并准备摆脱看涨立场，在过去连续12个交易日中，除了两个交易日外，其他所有交易日都拖累了买盘。
英镑：截止发稿，英镑/美元报1.2966。英镑/美元周一从看涨势头中稍作喘息，回落至1.3000附近，此前外汇市场暂停了美元抛售，重新考虑了近期的走势，并重新权衡了美联储9月降息的可能性。周三早些时候将公布最新一期的英国消费者物价指数（CPI）通胀，预计6月份整体CPI通胀将从0.3%降至0.1%。之后将是周四的英国劳动力和工资数据，周五将结束英镑在经济数据中的代表性，英国零售销售。英镑周一结束了连续三天的上涨，并在该货币对在过去连续 12 个交易日中除两个交易日外的所有交易日都收于绿色后蚀刻在一根薄薄的看跌蜡烛中。英镑/美元在 6 月下旬跌至 1.2600 的低点未能突破主要价格关口，推高看涨买盘，周一交易成功创下 12 个月新高 1.29949，然后回落并转低，略低于 1.3000 的关键价格水平。
外汇市场消息汇总1、分析师：新西兰二季度通胀年率可能放缓至3.5%
有分析师表示，新西兰的CPI报告很可能显示，通胀在2024年第二季度进一步放缓。预计CPI季度环比上涨0.6%，与第一季度持平。通胀年率应该会从上一季度的4.0%降至3.5%，略低于新西兰联储5月3.6%的预测。第二季度的通胀数据将影响新西兰联储在8月的下一次政策会议上的想法。鉴于越来越多的证据表明经济活动正在放缓，闲置产能正在增加，如果经济出现意外下行，可能会促使政策趋向宽松。展望未来，分析师们预计，疲软的需求将比央行预期的更快地冷却物价，促使其在2024年第四季度降息。
2、高盛称美联储有“充分的理由”在7月降息 但未改变该机构9月降息预测
高盛的经济学家表示，他们认为美联储“有充分理由”在7月30日至31日的会议上降息，但没有改变他们对美联储将于9月开始降息的预测。最新的失业和通胀数据表明，美联储的货币政策规则要求联邦基金利率为4%，而当前目标区间为5.25%-5.5%，因此，高盛首席经济学家Jan Hatzius在一份报告中表示：“我们预计降息将很快开始。”
3、鲍威尔要干到届满，或为与特朗普再生摩擦埋下伏笔
鲍威尔表示，他不打算在任期届满前（2026年）离开联储主席职位。这给一些特朗普拥趸的说法泼了一盆冷水，这些人认为如果特朗普重新入主白宫，鲍威尔将很快提出辞职。如果特朗普在11月5日的大选中击败现任总统拜登，鲍威尔的这一表态有可能为他与特朗普之间再生摩擦埋下伏笔。特朗普曾试图在总统任内解雇其亲手任命并于2018年初走马上任的鲍威尔，因特朗普对后者执掌美联储第一年期间的加息举措大加挞伐。但事实是美国总统无权直接解雇该职位。鲍威尔也曾在采访中直言，总统没法炒了我。
美元周一在美联储主席鲍威尔做出发言后小幅下跌，投资者押注对前总统特朗普遭遇未遂刺杀的事件提升了其获胜机会。刺杀事件发生后，投资者认为特朗普获胜的几率增加。在线*网站PredictIt目前的赔率暗示，特朗普获胜的概率为约67%，上周五为约60%，拜登获胜的概率为约27%。作为“特朗普交易”资产的一部分，即在特朗普出任总统，采取鹰派贸易政策并放松对某些行业监管的情况下，可能会有良好表现的资产，美元倾向于上涨。
机构观点汇总
1、高盛：欧央行本次不降息，但下次会降
我们预计欧央行将在7月按兵不动，其强调对数据依赖的表态表明，本周会议不太可能带来重大消息。也就是说，我们将关注欧央行有关经济活动、通胀和政策前景的最新表态。尽管在6月欧央行经济预测中，增长指标逊于预期，但有关通胀的方面的预测十分坚定。我们预计欧央行判断该数据大致确认了中期前景，以反映其4月会议上的措辞。此外，欧央行将重申其“数据依赖和逐次会议的方式”，而不预先承诺特定的利率路径。虽然我们预计夏季通胀的进一步进展有限，但我们认为欧央行可能会在9月再次降息。
2、凯投宏观：欧元区工业前景依然疲弱
凯投宏观经济学家Lily Millard表示，欧元区工业生产的前景仍然不乐观。欧元区整体产出较上月下降0.6%，但不包括波动明显的爱尔兰，产出下降1.3%。尽管欧元区经济今年出现了转机，但这在很大程度上是由服务业回暖推动的，而制造业则在苦苦挣扎。事实上，自2023年初以来，德国和意大利的产量一直非常疲弱。与此同时，来自采购制造商的调查数据仍处于收缩区间。
3、德商银行：欧洲央行周四料按兵不动，为9月降息打开大门
德商银行表示，欧洲央行周四出人意料的可能性似乎确实非常有限。拉加德可能会通过暗示数据与欧洲央行的预测相符，从而可能为9月下调存款利率和主要再融资利率打开大门，即使她重申了依赖数据的方法。虽然承诺不太可能像6月决定之前那样明确，但市场应该能明白这一信息。
（亚汇网编辑：小七）
