1月3日，北京时间周五亚市早盘，美元指数徘徊在109.17附近。周四，因市场预期特朗普的政策将提振美元，美元指数向上触及109关口，续刷2022年11月以来新高，最终收涨0.72%，报109.26。基准的10年期美债收益率收报4.5680%；对货币政策更敏感的两年期美债收益率收报4.2620%。受地缘政治风险和特朗普政府严重财政赤字导致政府债务上升的预期推动，现货黄金保持了2024年的强劲势头，最终收涨1.29%，报2657.66美元/盎司。现货白银最终收涨2.28%，报29.55美元/盎司。因市场预期今年中国将实施更加积极的经济政策，WTI原油重回73美元关口，触及10月14日以来新高，最终收涨1.74%，报73.06美元/桶；布伦特原油收涨1.43%，报75.87美元/桶。

  主要货币走势分析

  美元指数：截止发稿，美元指数徘徊在109.17附近。美国劳工部周四公布的周度数据显示，截至12月28日当周，首次申请失业救济人数为21.1万人。这一数字低于前一周的22万人，且低于市场预期的22.2万人。技术面上，该指数交投于108.12美元的50EMA和107.51美元的200EMA上方，表明短期和长期看涨趋势。然而，108.53美元附近的双顶形态增加了阻力，限制了即时的上行势头。
  欧元：截止发稿，欧元/美元徘徊于1.0272附近。欧元/美元周四下跌，收报1.0264，跌幅0.89%。，自2022年11月以来首次触及1.0250水平，这是近26个月低点。周四，欧洲制造业采购经理人指数（PMI）数据未能达到预期，在欧洲央行政策制定者YannisStournaras当天晚些时候发表鸽派言论后，欧元交易员的困境雪上加霜。技术面上，在跌破看跌的20日简单移动平均线（SMA）后，该货币对有望延续其下跌趋势，动态阻力位在1.0450左右。
  英镑：截止发稿，英镑/美元徘徊于1.2386附近。英镑/美元周四下跌，收报1.2380，跌幅1.09%。并在近十个月来首次击穿1.2400关口。周中的新年假期过后，市场交易量依然稀少，但接获的订单明显偏向风险厌恶。在2025年第一个交易周的剩余时间里，英国方面的经济数据仍然严格保持在低水平，这使得英镑交易员需要努力应对定于周五更新的美国采购经理人指数（PMI）数据。英国货币供应和抵押贷款批准也将于周五早些时候发布，但这些影响不大的数据不太可能对市场产生影响。技术面上，英镑/美元新一轮走低，重回1.2400下方下跌，货币对有望进一步跌回1.2300处理位。50日指数移动均线（EMA）在穿过1.2780附近的长期200日EMA后，正在1.2700下方加速看跌者，这将在短期内给价格走势带来进一步的下行压力。
  黄金、原油行情走势分析

  1）黄金行情走势分析

  周五亚盘，黄金交投于2660.11附近。地缘政治紧张局势下的避险资金流动为贵金属提供了一些支持。周五晚些时候，美国12月ISM制造业采购经理人指数（PMI）将成为焦点。此外，里士满美联储主席托马斯-巴尔金（ThomasBarkin）也将发表讲话。
  技术面：黄金上涨1.25%，收于2,656.98美元，此前从2,590美元的支撑位反弹。该水平出现强劲买盘，防止进一步下跌。直接阻力位在2,675美元，更重要的障碍在2,684美元附近。位于2,659美元的50天移动平均线是一个关键的支点。如果持续突破该水平，黄金可能会在未来几个交易日测试2,700美元。RSI目前为53.59，表明看涨势头适中，但在达到超买状态之前还有进一步上行的空间。

  2）原油行情走势分析

  周五亚盘，原油交投72.79附近受美国原油库存下降和中国增长举措的推动。美国原油库存减少120万桶，但低于预期的280万桶。汽油和馏分油库存的增加抑制了涨幅，但未能掩盖更广泛的看涨情绪。交易员正在关注美国经济指标和制造业数据，以寻找可能推动进一步价格走势的信号，地缘政治风险也是焦点。
  技术面：WTI接近主要阻力位73.13美元，潜在突破目标为73.73美元。突破该水平可能会将价格推高至76美元。支撑位在69.66美元附近，以50天移动平均线为标志。RSI位于64.45反映看涨情绪增强，但表明如果获利回吐发生在阻力附近，则可能会出现短期回调。价格仍处于收窄区间内，增加了近期出现重大突破的可能性。

  2025年1月3日外汇市场交易提醒

  ① 16:55 德国12月季调后失业人数(万人)

  ② 16:55 德国12月季调后失业率

  ③ 17:30 英国11月央行抵押贷款许可(万件)

  ④ 23:00 美国12月ISM制造业PMI

  ⑤ 23:30 美国至12月27日当周EIA天然气库存(亿立方英尺)

  ⑥ 次日00:00 2027年FOMC票委、里奇蒙德联储主席巴尔金发表讲话。

  ⑦ 次日02:00 美国至1月3日当周石油钻井总数(口)