今日外汇交易必读：美元指数走低 市场静待美国经济数据
admin 2024-07-23 18:00:04
周二亚盘，美元指数徘徊于104.29附近，美国周三公布了自己的采购经理人指数。预测模型预计7月美国服务业采购经理人指数将从之前的55.3回落至54.4。周四将延续高影响力的美国数据趋势，公布2024年第二季度的年化国内生产总值（GDP）。关键的美国通胀数据将在周五公布的美国个人消费支出-物价指数（PCE）通胀中结束交易周。
主要货币走势分析
美元指数：截止发稿，美元指数现报104.29，日内下跌0.001%。本周开盘时以美元指数衡量的美元下跌至104.30区域，然后回升至104.40。美国总统乔·拜登（Joe Biden）预计将退出总统竞选，这有利于前总统唐纳德·特朗普（Donald Trump），这种动荡促使投资者倾向于风险较高的资产。与此相辅相成的是，对美联储鸽派立场的预期导致了一轮突然的美元抛售。本周需要关注的其他指标是第二季度国内生产总值（GDP）修正和个人消费支出（PCE），人们普遍预计这将增加美元的波动因素。技术上，美元指数上周可能小幅上涨，但看跌前景保持不变，主要是因为该指数面临艰难时期，无法突破 200 日简单移动平均线 （SMA） 104.30。相对强弱指数 （RSI） 和移动平均收敛散度 （MACD） 等日线指标进一步支撑了看跌立场，这些指标仍处于负值区域，表明下行势头仍在继续。
欧元：截止发稿，欧元/美元现报1.0888，日内下跌0.02%。欧元/美元周一在1.0900下方震荡，因为新的交易周以明显清淡的基调开始。在交易周的前半段，有意义的数据仍然有限，在投资者等待周三欧盟和美国的关键采购经理人指数（PMI）数据时，纤维交易员不得不洗牌。周一和周二将保持大致平衡，因为市场正在等待周三有意义的经济数据日历的开始。技术上，随着美元买盘进一步回落，英镑已从近期高点1.0950附近回落，但高点仍接近。随着价格走势回落到粗糙的下降通道范围内，每日烛台有望进一步回落，持续的看跌反转可能会使买盘挑战 200 日均线 1.0795。
英镑：截止发稿，英镑/美元现报1.2926，日内下跌0.04%。英镑/美元周一横盘整理，在1.2900附近徘徊，因为市场从上周晚些时候美元买盘的飙升中喘口气。英镑盘中在1.2925附近徘徊，市场正准备迎接周三开始的大西洋两岸新一轮关键数据。周一以平静的基调开启了新的交易周，因为本周早些时候的经济数据仍然很薄。周二将公布美国6月中端成屋销售数据，而英镑/美元交易者将关注周三公布的采购经理人指数（PMI）数据。尽管英镑跌破了近期12个月高点1.3000，但英镑继续高于1.2900。该货币对仍然牢牢地扎根于牛市。该货币对最近的回落仍然使买盘远高于 200 日指数移动平均线 （EMA） 1.2635。近期价格走势仍受限于200小时均线1.2922附近，盘中技术下限在1.2900附近。
外汇市场消息汇总
1、哈里斯获得佩洛西背书，迅速强化民主党内对其参选美国总统的支持
美国副总统哈里斯周一迅速强化了民主党对她竞选总统的支持。在拜登总统突然宣布退出竞选后，她获得了数百名全国代表的承诺，宣布筹集到了大笔资金，并获得了民主党高层人士的支持。美国前众议院议长佩洛西(Nancy Pelosi)对哈里斯接替拜登成为民主党总统候选人表示支持。佩洛西在2022年卸任众议院议长一职后仍然保持着影响力。还有很多民主党内关键人士也支持哈里斯。
佩罗西在说服81岁的拜登退出竞选方面发挥了主导作用。人们担心拜登的敏锐度和击败共和党候选人特朗普的能力，以及他能否坚持下一个四年任期。消息人士表示，哈里斯竞选团队的目标是在周三晚间之前获得参加下月民主党全国代表大会的近4000名代表中的大多数的承诺，从而基本锁定提名。竞选官员和盟友已经打了数百个电话，敦促代表们提名哈里斯参加11月5日的总统大选。
2、本周市场重磅前瞻
美联储定于7月底召开下一次政策会议，根据芝商所FedWatch工具，市场认为美联储届时降息至少25个基点的可能性很小，但普遍预期将在9月会议上降息。投资者将关注周四的第二季度国内生产总值(GDP)报告和周五的6月个人消费支出（PCE）物价指数数据，以寻找有关美联储利率路径的线索。市场参与者还关注下周至关重要的美联储和日本央行货币政策会议。美联储可能会发出在9月的下一次会议上准备启动宽松周期的信号，而日本央行则可能开始加息。
2021年9月，在通胀率连续三个月超过美联储2%目标后，美联储职员及决策官员改变了对通胀较为被动的态度，开始用“高企”(elevated)来形容通胀。当年5月、6月和7月，美联储用来设定通胀目标的个人消费支出(PCE)物价指数涨幅突破4%后，才提出通胀高企的描述。尽管PCE物价指数目前已降至2.6% ，而且似乎仍在走低，但负责制定利率的联邦公开市场委员会(FOMC)的政策声明中至今仍保留着这一描述。
3、分析师：PCE数据和美民主党候选人将影响美债走向
盛宝银行分析师称，由于距离美国大选还有几个月的时间，美国国债投资者眼下正重新关注经济数据，首先是周五公布的美国PCE数据。他们表示：“如果数据表明美联储正接近2%的通胀目标，债券市场可能会做出积极反应，10年期美债收益率可能会跌破4.18%。”分析师表示，在拜登退出大选后，若出现强有力的民主党候选人，美国国债收益率可能会保持在较低水平，而如果共和党候选人特朗普更胜一筹，美国国债收益率可能会因通胀预期的上升而走高。
4、市场分析：日元有望延续复苏势头
Oanda分析称，如果日本潜在的通胀上升，并且拜登退出美国总统竞选后，特朗普再次当选总统的可能性进一步降低，日元可能会延续最近对美元的复苏。Oanda分析师Kelvin Wong表示：“由生产者价格指数引领的日本核心消费者价格指数的潜在上升，可能会增加日本央行9月份加息的可能性。”他说，市场显示，特朗普的获胜优势已经缩小，这意味着进一步减税的可能性更小，减税会导致更大的预算赤字，并推高长期国债收益率和美元。
机构观点
1、花旗：欧元/日元若逼近180 日本当局可能出手干预
花旗分析师表示，如果欧元兑日元逼近180水平，日本当局可能会入市卖出欧元。欧元兑日元7月11日一度升至175.43，创下1999年欧元问世以来最高水平，该货币对随后回落，周二东京早盘处于171左右。日本当局7月11日可能花了约3.5万亿日元（220亿美元）来支撑日元汇率 —— 疑似今年第三次干预。花旗分析师在周一的研究报告中指出，自2022年9月日本进行数十年来首次干预以支持本国货币抵御美元冲击以来，欧元兑日元上涨了约30日元，而同期美元兑日元上涨约10日元。
2、富国银行：料美联储本月将为降息打开大门
尽管美国政治动荡加剧，投资者仍坚持认为美国利率今年将下降。芝商所的数据显示，美联储下周按兵不动和在9月18日降息的可能性都在90%以上，今年总共降息三次的可能性接近50%。这与拜登退出竞选之前几乎没有变化。富国银行经济学家在一份报告中说，他们预计美联储在本月维持政策不变，将为降息打开大门。他们补充说，美联储的过往记录表明，在选举前的最后一次会议上，它不会回避降息。
3、小摩：英镑涨势面临风险，因看涨押注触及纪录高位
摩根大通警告称，随着英镑多头押注攀升至创纪录高位，英镑的涨势可能容易出现回调。美国商品期货交易委员会（CFTC）1999年以来的数据显示，包括对冲基金、资产管理公司和其他投机市场参与者在内的非商业交易商将英镑净多头头寸推高至历史最高水平。杠杆基金将看涨押注提高至2018年以来的最高水平，而资产管理公司也增加了多头押注。摩根大通策略师表示，这种仓位可能反映出英国相对温和的经济背景，以及英镑在英国央行推迟宽松政策之际对套利交易者的吸引力。但这些基于英镑相对于其他货币的高收益率的交易，可能会在货币政策不确定以及美国总统大选混乱的时期消除。以Patrick Locke为首的策略师写道，英镑"很明显面临着本地前景恶化、全球利差现象进一步缩小或任何其他更广泛的去杠杆事件的风险。"
（亚汇网编辑：小七）
主要货币走势分析
美元指数：截止发稿，美元指数现报104.29，日内下跌0.001%。本周开盘时以美元指数衡量的美元下跌至104.30区域，然后回升至104.40。美国总统乔·拜登（Joe Biden）预计将退出总统竞选，这有利于前总统唐纳德·特朗普（Donald Trump），这种动荡促使投资者倾向于风险较高的资产。与此相辅相成的是，对美联储鸽派立场的预期导致了一轮突然的美元抛售。本周需要关注的其他指标是第二季度国内生产总值（GDP）修正和个人消费支出（PCE），人们普遍预计这将增加美元的波动因素。技术上，美元指数上周可能小幅上涨，但看跌前景保持不变，主要是因为该指数面临艰难时期，无法突破 200 日简单移动平均线 （SMA） 104.30。相对强弱指数 （RSI） 和移动平均收敛散度 （MACD） 等日线指标进一步支撑了看跌立场，这些指标仍处于负值区域，表明下行势头仍在继续。
欧元：截止发稿，欧元/美元现报1.0888，日内下跌0.02%。欧元/美元周一在1.0900下方震荡，因为新的交易周以明显清淡的基调开始。在交易周的前半段，有意义的数据仍然有限，在投资者等待周三欧盟和美国的关键采购经理人指数（PMI）数据时，纤维交易员不得不洗牌。周一和周二将保持大致平衡，因为市场正在等待周三有意义的经济数据日历的开始。技术上，随着美元买盘进一步回落，英镑已从近期高点1.0950附近回落，但高点仍接近。随着价格走势回落到粗糙的下降通道范围内，每日烛台有望进一步回落，持续的看跌反转可能会使买盘挑战 200 日均线 1.0795。
英镑：截止发稿，英镑/美元现报1.2926，日内下跌0.04%。英镑/美元周一横盘整理，在1.2900附近徘徊，因为市场从上周晚些时候美元买盘的飙升中喘口气。英镑盘中在1.2925附近徘徊，市场正准备迎接周三开始的大西洋两岸新一轮关键数据。周一以平静的基调开启了新的交易周，因为本周早些时候的经济数据仍然很薄。周二将公布美国6月中端成屋销售数据，而英镑/美元交易者将关注周三公布的采购经理人指数（PMI）数据。尽管英镑跌破了近期12个月高点1.3000，但英镑继续高于1.2900。该货币对仍然牢牢地扎根于牛市。该货币对最近的回落仍然使买盘远高于 200 日指数移动平均线 （EMA） 1.2635。近期价格走势仍受限于200小时均线1.2922附近，盘中技术下限在1.2900附近。
外汇市场消息汇总1、哈里斯获得佩洛西背书，迅速强化民主党内对其参选美国总统的支持
美国副总统哈里斯周一迅速强化了民主党对她竞选总统的支持。在拜登总统突然宣布退出竞选后，她获得了数百名全国代表的承诺，宣布筹集到了大笔资金，并获得了民主党高层人士的支持。美国前众议院议长佩洛西(Nancy Pelosi)对哈里斯接替拜登成为民主党总统候选人表示支持。佩洛西在2022年卸任众议院议长一职后仍然保持着影响力。还有很多民主党内关键人士也支持哈里斯。
佩罗西在说服81岁的拜登退出竞选方面发挥了主导作用。人们担心拜登的敏锐度和击败共和党候选人特朗普的能力，以及他能否坚持下一个四年任期。消息人士表示，哈里斯竞选团队的目标是在周三晚间之前获得参加下月民主党全国代表大会的近4000名代表中的大多数的承诺，从而基本锁定提名。竞选官员和盟友已经打了数百个电话，敦促代表们提名哈里斯参加11月5日的总统大选。
2、本周市场重磅前瞻
美联储定于7月底召开下一次政策会议，根据芝商所FedWatch工具，市场认为美联储届时降息至少25个基点的可能性很小，但普遍预期将在9月会议上降息。投资者将关注周四的第二季度国内生产总值(GDP)报告和周五的6月个人消费支出（PCE）物价指数数据，以寻找有关美联储利率路径的线索。市场参与者还关注下周至关重要的美联储和日本央行货币政策会议。美联储可能会发出在9月的下一次会议上准备启动宽松周期的信号，而日本央行则可能开始加息。
2021年9月，在通胀率连续三个月超过美联储2%目标后，美联储职员及决策官员改变了对通胀较为被动的态度，开始用“高企”(elevated)来形容通胀。当年5月、6月和7月，美联储用来设定通胀目标的个人消费支出(PCE)物价指数涨幅突破4%后，才提出通胀高企的描述。尽管PCE物价指数目前已降至2.6% ，而且似乎仍在走低，但负责制定利率的联邦公开市场委员会(FOMC)的政策声明中至今仍保留着这一描述。
3、分析师：PCE数据和美民主党候选人将影响美债走向
盛宝银行分析师称，由于距离美国大选还有几个月的时间，美国国债投资者眼下正重新关注经济数据，首先是周五公布的美国PCE数据。他们表示：“如果数据表明美联储正接近2%的通胀目标，债券市场可能会做出积极反应，10年期美债收益率可能会跌破4.18%。”分析师表示，在拜登退出大选后，若出现强有力的民主党候选人，美国国债收益率可能会保持在较低水平，而如果共和党候选人特朗普更胜一筹，美国国债收益率可能会因通胀预期的上升而走高。
4、市场分析：日元有望延续复苏势头
Oanda分析称，如果日本潜在的通胀上升，并且拜登退出美国总统竞选后，特朗普再次当选总统的可能性进一步降低，日元可能会延续最近对美元的复苏。Oanda分析师Kelvin Wong表示：“由生产者价格指数引领的日本核心消费者价格指数的潜在上升，可能会增加日本央行9月份加息的可能性。”他说，市场显示，特朗普的获胜优势已经缩小，这意味着进一步减税的可能性更小，减税会导致更大的预算赤字，并推高长期国债收益率和美元。
机构观点
1、花旗：欧元/日元若逼近180 日本当局可能出手干预
花旗分析师表示，如果欧元兑日元逼近180水平，日本当局可能会入市卖出欧元。欧元兑日元7月11日一度升至175.43，创下1999年欧元问世以来最高水平，该货币对随后回落，周二东京早盘处于171左右。日本当局7月11日可能花了约3.5万亿日元（220亿美元）来支撑日元汇率 —— 疑似今年第三次干预。花旗分析师在周一的研究报告中指出，自2022年9月日本进行数十年来首次干预以支持本国货币抵御美元冲击以来，欧元兑日元上涨了约30日元，而同期美元兑日元上涨约10日元。
2、富国银行：料美联储本月将为降息打开大门
尽管美国政治动荡加剧，投资者仍坚持认为美国利率今年将下降。芝商所的数据显示，美联储下周按兵不动和在9月18日降息的可能性都在90%以上，今年总共降息三次的可能性接近50%。这与拜登退出竞选之前几乎没有变化。富国银行经济学家在一份报告中说，他们预计美联储在本月维持政策不变，将为降息打开大门。他们补充说，美联储的过往记录表明，在选举前的最后一次会议上，它不会回避降息。
3、小摩：英镑涨势面临风险，因看涨押注触及纪录高位
摩根大通警告称，随着英镑多头押注攀升至创纪录高位，英镑的涨势可能容易出现回调。美国商品期货交易委员会（CFTC）1999年以来的数据显示，包括对冲基金、资产管理公司和其他投机市场参与者在内的非商业交易商将英镑净多头头寸推高至历史最高水平。杠杆基金将看涨押注提高至2018年以来的最高水平，而资产管理公司也增加了多头押注。摩根大通策略师表示，这种仓位可能反映出英国相对温和的经济背景，以及英镑在英国央行推迟宽松政策之际对套利交易者的吸引力。但这些基于英镑相对于其他货币的高收益率的交易，可能会在货币政策不确定以及美国总统大选混乱的时期消除。以Patrick Locke为首的策略师写道，英镑"很明显面临着本地前景恶化、全球利差现象进一步缩小或任何其他更广泛的去杠杆事件的风险。"
（亚汇网编辑：小七）
