今日外汇交易必读：美元指数盘整于107附近 市场关注欧美PMI数据
admin 2024-11-23 06:00:08
周五亚盘，美元指数徘徊于107.04附近，非美货币窄幅波动。隔夜美国初请失业金人数变动等经济数据表现强劲，美联储官员讲话也偏向鹰派，美元指数和美债收益率上涨。本交易日将迎来欧美国家的11月PMI数据，投资者需要预约留意，继续关注俄乌地缘局势相关消息和中东地缘局势相关消息，留意特朗普相关动态消息。
主要货币走势分析
美元：在周四的交易中，美联储的威廉姆斯表示通胀可能降温，随后利率下降，美元指数 （DXY） 持平。在数据方面，申请失业救济人数的数据低于预期，而制造业数据引起了投资者的担忧。美元指数徘徊在 106.50 附近，表明可能寻求反弹的支撑。技术上，包括相对强弱指数 （RSI） 和移动平均收敛散度 （MACD） 在内的技术指标仍然为正值，但已趋于平缓，表明由于接近超买的情况而进行盘整。指数保持在 20 天、100 天和 200 天简单移动平均线 （SMA） 上方，这应该会为看涨言论提供支撑。短期内，多头必须守住 106.00 水平。
欧元：欧元/美元周四进一步跌至低端，短期内继续减重，并跌至 2023 年 11 月以来的最低出价。在过去八个交易周中，除了一个交易周外，其他所有交易周都处于亏损状态，除非欧元找到实质性升值的理由，否则 Fiber 将继续下跌。欧洲 11 月 HCOB 采购经理人指数 （PMI） 数据将在欧洲市场窗口提前公布。技术上，欧元/美元货币对仍然面临持续的看跌压力，在卖家占主导地位的情况下交投于 1.0470 附近。价格继续低于 50 天 EMA 1.0890 和 200 天 EMA 1.0866，在最近几周形成死亡交叉后加强了看跌前景。自 10 月下旬以来，下跌趋势一直没有被打破，该货币对创下数月新低。直接支撑位在 1.0450，这是一个可能会吸引买家的心理水平;跌破该区域可能会使 1.0400 成为下一个目标。
英镑：英镑/美元周四再次下挫0.4%，创下该货币对六个月来的最低水平，原因是英镑本面疲弱，打压英镑/美元进一步跌至低位。周五，都将公布涉及英镑和美元波动关键经济数据。周五将公布英国10月份零售业销售数据。日图维持看跌倾向，英镑/美元持续下行，交投于1.2590附近。 英镑/美元一直保持在 50 天（蓝色）和 200 天（黑色）指数移动均线（EMA）下方，确认前期构筑的死叉形态，这预示着长期的下行势头。 英镑/美元正测试1.2590附近的关键支持区域，该水平处在5月份的盘整区间。 若明确跌破该区域，则可能打开进一步跌向1.2500的大门，该区域可能会构成暂时的喘息机会。
外汇市场消息汇总
1、美国上周初请失业金人数降至七个月新低
美国上周初请失业金人数降至七个月来的最低水平，暗示就业增长在上月因飓风和罢工而突然放缓后，很可能在11月出现反弹。不过，下岗人员需要更长时间才能找到新工作，这给失业率带来了上行风险。劳工部周四发布的报告还显示，失业人数已增至2021年底以来的最高水平。
尽管近期在推动通胀降至2%目标方面缺乏进展，但劳动力市场中的闲置让美联储有空间在下月第三次降息。下周公布的续请失业金数据可能会使 11 月的劳动力市场状况更加明朗。
2、美联储古尔斯比称劳动力市场已经稳定，或需要放慢降息步伐
芝加哥联储主席古尔斯比周四重申，他支持进一步降息，并对以更慢的步伐行动持开放态度，这番发言突显出美联储决策者的辩论重点，即问题不在于是否降息，而在于降息的速度和幅度。
一些美联储决策者担心降低通胀的进展可能已经停滞，呼吁采取谨慎的做法，另一些决策者则希望确保劳动力市场不会进一步降温，暗示有必要继续降息。在所有这些不同意见之上，还悬着一个不确定因素，即当选总统特朗普承诺的关税和减税措施以及打击移民的政策将如何影响物价、就业和更广泛的经济。
3、美元在失业金数据公布后升至13个月新高
美元周四在震荡交投中升至13个月新高，投资者评估美国最新劳动力市场数据和美联储官员对利率走势的评论。
美联储主席鲍威尔等决策者最近发表的评论表明，联储可能会在降息道路上走得更慢一些，而对特朗普的政策可能会重燃通胀的担忧则助推美元升至107.15的高位，这是自2023年10月4日以来的最高水平。
5、英国消费者悲观情况有所好转
周五公布的一项调查显示，在英国政府公布首份预算和美国总统大选之后，英国消费者的悲观情绪有所缓解，他们在圣诞节前夕的消费意愿也有所增强。GfK消费者信心指数11月升至-18，为8月以来新高。GfK消费者洞察主管Neil Bellamy表示，在10月30日预算和11月4日美国大选之前，消费者似乎已经克服了紧张情绪。不过他表示：“正如最近的数据所显示的那样，通胀尚未得到控制，人们仍感受到严峻的生活成本压力，英国新政府兑现‘变革’的承诺还需要时间。”GfK本月调查的五个分项指数全部上升，其中消费者购买昂贵物品意愿的指数上升5个点，至-16。
机构观点
1、策略师：英国的“迷你预算”灾难应为美国敲响警钟
越来越多的人担心，美国可能很快就会经历自己的英国“迷你预算”危机，债券策略师警告称，美国当选总统特朗普重返白宫将带来汇率波动和债券收益率飙升的幽灵。特朗普的经济议程加剧了人们对消费者价格飙升的担忧，策略师们表示，这可能引发债券收益率和投资者行为的重大变化，并警告称，类似英国2022年迷你预算危机的情况并非不可能发生。EFG International首席外汇策略师Alim Remtulla在谈到10年期美国国债时表示，外国央行和机构投资者，美国10年期国债的传统买家，正在慢慢地从美国国债中分散投资，因为他们担心通胀、债务和地缘政治会导致货币贬值。不过凯投宏观首席北美经济学家Paul Ashworth表示，尽管美国有可能出现英国“迷你预算”事件的重演，但美国的财政状况可能会有所改善。
2、瑞银：明年欧元兑美元或回升
瑞银全球财富管理的分析师在其2025年展望报告中表示，由于欧元区经济增长有可能会略微改善，明年欧元兑美元汇率或许会有所回升。他们称：“虽然我们预计欧元区的经济增长不会很强劲，但确实预计它会比2024年稍强一些。”鉴于当前欧洲市场情绪低迷，这种情况应该会对欧元形成支撑。他们还表示，欧洲政府债券收益率也不太可能从已经处于低位的水平上进一步大幅下跌。瑞银预计，到2025年底，欧元兑美元汇率将从目前的1.0522升至1.12。
3、瑞银：英镑和澳元有望上涨 因英澳央行或更谨慎降息
瑞银全球财富管理的分析师表示，英镑和澳元有可能上涨，因为英国央行和澳洲联储在降息方面可能会比其他地区采取更谨慎的节奏。他们在2025年展望报告中称，通胀与经济增长的综合情况应会使得这两家银行在降息时采取更为审慎的做法。分析师们将英镑和澳元视为他们在利差交易中偏爱的发达市场货币。利差交易涉及借入低收益货币，以筹集资金来购买高收益货币。瑞银预计，到2025年12月，澳元兑美元汇率将从目前的0.6507升至0.68，英镑兑美元汇率将从1.2628升至1.35。
主要货币走势分析
美元：在周四的交易中，美联储的威廉姆斯表示通胀可能降温，随后利率下降，美元指数 （DXY） 持平。在数据方面，申请失业救济人数的数据低于预期，而制造业数据引起了投资者的担忧。美元指数徘徊在 106.50 附近，表明可能寻求反弹的支撑。技术上，包括相对强弱指数 （RSI） 和移动平均收敛散度 （MACD） 在内的技术指标仍然为正值，但已趋于平缓，表明由于接近超买的情况而进行盘整。指数保持在 20 天、100 天和 200 天简单移动平均线 （SMA） 上方，这应该会为看涨言论提供支撑。短期内，多头必须守住 106.00 水平。
欧元：欧元/美元周四进一步跌至低端，短期内继续减重，并跌至 2023 年 11 月以来的最低出价。在过去八个交易周中，除了一个交易周外，其他所有交易周都处于亏损状态，除非欧元找到实质性升值的理由，否则 Fiber 将继续下跌。欧洲 11 月 HCOB 采购经理人指数 （PMI） 数据将在欧洲市场窗口提前公布。技术上，欧元/美元货币对仍然面临持续的看跌压力，在卖家占主导地位的情况下交投于 1.0470 附近。价格继续低于 50 天 EMA 1.0890 和 200 天 EMA 1.0866，在最近几周形成死亡交叉后加强了看跌前景。自 10 月下旬以来，下跌趋势一直没有被打破，该货币对创下数月新低。直接支撑位在 1.0450，这是一个可能会吸引买家的心理水平;跌破该区域可能会使 1.0400 成为下一个目标。
英镑：英镑/美元周四再次下挫0.4%，创下该货币对六个月来的最低水平，原因是英镑本面疲弱，打压英镑/美元进一步跌至低位。周五，都将公布涉及英镑和美元波动关键经济数据。周五将公布英国10月份零售业销售数据。日图维持看跌倾向，英镑/美元持续下行，交投于1.2590附近。 英镑/美元一直保持在 50 天（蓝色）和 200 天（黑色）指数移动均线（EMA）下方，确认前期构筑的死叉形态，这预示着长期的下行势头。 英镑/美元正测试1.2590附近的关键支持区域，该水平处在5月份的盘整区间。 若明确跌破该区域，则可能打开进一步跌向1.2500的大门，该区域可能会构成暂时的喘息机会。
外汇市场消息汇总1、美国上周初请失业金人数降至七个月新低
美国上周初请失业金人数降至七个月来的最低水平，暗示就业增长在上月因飓风和罢工而突然放缓后，很可能在11月出现反弹。不过，下岗人员需要更长时间才能找到新工作，这给失业率带来了上行风险。劳工部周四发布的报告还显示，失业人数已增至2021年底以来的最高水平。
尽管近期在推动通胀降至2%目标方面缺乏进展，但劳动力市场中的闲置让美联储有空间在下月第三次降息。下周公布的续请失业金数据可能会使 11 月的劳动力市场状况更加明朗。
2、美联储古尔斯比称劳动力市场已经稳定，或需要放慢降息步伐
芝加哥联储主席古尔斯比周四重申，他支持进一步降息，并对以更慢的步伐行动持开放态度，这番发言突显出美联储决策者的辩论重点，即问题不在于是否降息，而在于降息的速度和幅度。
一些美联储决策者担心降低通胀的进展可能已经停滞，呼吁采取谨慎的做法，另一些决策者则希望确保劳动力市场不会进一步降温，暗示有必要继续降息。在所有这些不同意见之上，还悬着一个不确定因素，即当选总统特朗普承诺的关税和减税措施以及打击移民的政策将如何影响物价、就业和更广泛的经济。
3、美元在失业金数据公布后升至13个月新高
美元周四在震荡交投中升至13个月新高，投资者评估美国最新劳动力市场数据和美联储官员对利率走势的评论。
美联储主席鲍威尔等决策者最近发表的评论表明，联储可能会在降息道路上走得更慢一些，而对特朗普的政策可能会重燃通胀的担忧则助推美元升至107.15的高位，这是自2023年10月4日以来的最高水平。
5、英国消费者悲观情况有所好转
周五公布的一项调查显示，在英国政府公布首份预算和美国总统大选之后，英国消费者的悲观情绪有所缓解，他们在圣诞节前夕的消费意愿也有所增强。GfK消费者信心指数11月升至-18，为8月以来新高。GfK消费者洞察主管Neil Bellamy表示，在10月30日预算和11月4日美国大选之前，消费者似乎已经克服了紧张情绪。不过他表示：“正如最近的数据所显示的那样，通胀尚未得到控制，人们仍感受到严峻的生活成本压力，英国新政府兑现‘变革’的承诺还需要时间。”GfK本月调查的五个分项指数全部上升，其中消费者购买昂贵物品意愿的指数上升5个点，至-16。
机构观点
1、策略师：英国的“迷你预算”灾难应为美国敲响警钟
越来越多的人担心，美国可能很快就会经历自己的英国“迷你预算”危机，债券策略师警告称，美国当选总统特朗普重返白宫将带来汇率波动和债券收益率飙升的幽灵。特朗普的经济议程加剧了人们对消费者价格飙升的担忧，策略师们表示，这可能引发债券收益率和投资者行为的重大变化，并警告称，类似英国2022年迷你预算危机的情况并非不可能发生。EFG International首席外汇策略师Alim Remtulla在谈到10年期美国国债时表示，外国央行和机构投资者，美国10年期国债的传统买家，正在慢慢地从美国国债中分散投资，因为他们担心通胀、债务和地缘政治会导致货币贬值。不过凯投宏观首席北美经济学家Paul Ashworth表示，尽管美国有可能出现英国“迷你预算”事件的重演，但美国的财政状况可能会有所改善。
2、瑞银：明年欧元兑美元或回升
瑞银全球财富管理的分析师在其2025年展望报告中表示，由于欧元区经济增长有可能会略微改善，明年欧元兑美元汇率或许会有所回升。他们称：“虽然我们预计欧元区的经济增长不会很强劲，但确实预计它会比2024年稍强一些。”鉴于当前欧洲市场情绪低迷，这种情况应该会对欧元形成支撑。他们还表示，欧洲政府债券收益率也不太可能从已经处于低位的水平上进一步大幅下跌。瑞银预计，到2025年底，欧元兑美元汇率将从目前的1.0522升至1.12。
3、瑞银：英镑和澳元有望上涨 因英澳央行或更谨慎降息
瑞银全球财富管理的分析师表示，英镑和澳元有可能上涨，因为英国央行和澳洲联储在降息方面可能会比其他地区采取更谨慎的节奏。他们在2025年展望报告中称，通胀与经济增长的综合情况应会使得这两家银行在降息时采取更为审慎的做法。分析师们将英镑和澳元视为他们在利差交易中偏爱的发达市场货币。利差交易涉及借入低收益货币，以筹集资金来购买高收益货币。瑞银预计，到2025年12月，澳元兑美元汇率将从目前的0.6507升至0.68，英镑兑美元汇率将从1.2628升至1.35。
